付佳、张燕编著的《互联网金融的神话与现实》分为两篇，共九章。第一篇为互联网金融神话篇，通过国内外主要的案例，逐一分析互联网金融六大模式，即第三方网络支付、P2P网贷、大数据金融、众筹、信息化金融机构、互联网金融门户等的发展现状、存在的不足及其未来发展趋势；第二篇为互联网金融现实篇，内容包括互联网金融风险分析及风险控制、互联网金融监管探索等，主要是借鉴国外的一些先进办法对我国现阶段互联网金融发展进行有效监管，以确保互联网金融在我国有效、健康地发展。

付佳、张燕编著的《互联网金融的神话与现实》旨在系统、全面地阐述互联网金融的本质、风险特征及国内外最新发展动态。全书分为两篇：第一篇为互联网金融神话篇，主要列举国内外时下的案例，并逐一分析互联网金融六大模式，即第三方网络支付、P2P网贷、大数据金融、众筹、信息化金融机构、互联网金融门户等的发展现状、存在的不足及其未来发展趋势；第二篇为互联网金融现实篇，内容包括互联网金融风险分析及风险控制、互联网金融监管探索等。

因本书围绕当下互联网金融发展的热门话题展开，其剖析深度及宏观把控都比较独到，故可作为相关互联网金融从业者及对互联网金融感兴趣人士的指导书，也可以作为互联网金融学习者必备的一本科普书籍。

第一篇 互联网金融神话篇

 第一章 互联网金融背后的硝烟：你不知道的事

认识互联网金融

360度解析互联网金融

盘点互联网金融业务典型模式

探索互联网金融未来的发展趋势

 第二章 第三方网络支付：群雄逐鹿

第三方网络支付行业发展

第三方网络支付的行业环境

第三方网络支付市场竞争格局

探索第三方网络支付发展趋势

 第三章 P2P网贷：影子银行市场化

认识人人贷（P2P）：你不贷我贷

案例分析：宜信公司

 第四章 大数据引发新的金融商业模式：互联网思维

认识大数据金融

分析大数据行业环境

大数据在金融行业中的应用

大数据重点企业介绍

探索大数据的发展趋势

 第五章 众筹：我为人人，人人为我

认识众筹

众筹平台运营模式分析

探索众筹平台发展趋势

 第六章 信息化金融机构：金融机构虚拟化

认识信息化金融机构

信息化金融机构的运营模式分析

信息化金融机构对金融业发展的作用

探索信息化金融机构的发展趋势

 第七章 互联网金融门户：金融业的心灵窗户

认识互联网金融门户

互联网金融门户对金融业发展态势的影响

互联网金融门户发展的四大主要趋势

第二篇 互联网金融现实篇

 第八章 互联网金融风险分析及风险控制：风光背后的危机

第三方网络支付的风险分析及防范

P2P网贷的风险分析及防范

大数据金融的风险分析及防范

众筹平台的风险分析及防范

信息化金融机构的风险分析及防范

 第九章 互联网金融监管探索：规范互联网金融跑道

世界互联网金融监管探索

中国互联网金融监管探索

附录A 250家第三方网络支付牌照公司名单

附录B 支付清算组织管理办法

附录C 电子银行业务管理办法

第一类是担保机构担保交易模式，这也是相对安全的P2P模式。此类平台作为中介，平台不吸储，不放贷，只提供金融信息服务，由合作的小额贷款公司和担保机构提供双重担保。此种模式首先是在创富贷平台上创立，由创富贷与中安信业共同推出产品“机构担保标”。此类平台的交易模式多为“一对多”，即一笔借款需求由多个投资人投资。此种模式的优势是，可以保证投资人的资金安全。中安信业、证大速贷、金融联等中国大型担保机构均介入到此模式中。

第二类是大型金融集团推出的互联网服务平台。与其他平台仅有几百万元的注册资金相比，陆金所4亿元的注册资本显得尤其亮眼。此类平台有大集团的背景，且是由传统金融行业向互联网布局的，因此在业务模式上金融色彩更浓，更“科班”，就拿风险控制来说，陆金所的P2P业务依然采用线下的借款人审核，并与平安集团旗下的担保公司合作进行业务担保，还从境外挖了专业团队来做风控。线下审核、全额担保虽然是最靠谱的手段，但并非所有的网贷平台都能负担成本，无法作为行业标配进行推广。值得一提的是，陆金所采用“一对一”模式，即1笔借款只有1个投资人，需要投资人自行在网上操作投资，而且投资期限为1～3年，所以在刚推出时天天被抱怨买不到，而且流动性不高。

第三类是以交易参数为基点，结合O2O(Online to Offline，将线下商务的机会与互联网结合)的综合交易模式。例如，阿里小额贷款为电商加入授信审核体系，对贷款信息进行整合处理。这种小额贷款模式创建的：P2P小额贷款业务凭借其客户资源、电商交易数据及产品结构占得优势，其线下成立的两家小额贷款公司为其平台客户提供服务。线下商务的机会与互联网结合在一起，让互联网成为线下交易的前台。

第四类是以P2P网贷模式为代表的创新理财方式受到了广泛的关注和认可，与传统金融理财服务相比，P2P的借款人主体是个人，以信用借款为主，在借款来源一端被严格限制为有着良好实体经营、能提供固定资产抵押的有借款需求的中小微企业。依托搭建的线下多金融担保体系，从结构上彻底解决了P2P模式中的固有矛盾，让安全保障更实际且更有力度。

第四种模式，通过交互式营销，充分借助互联网手段，把传统营销渠道和网络营销渠道紧密结合；将金融业实现由“产品中心主义”向“客户中心主义”的转变：调整金融业与其他金融机构的关系，共建开放共享的互联网金融平台。此模式发展时间较短，是专业P2P模式。在专业的金融服务人员之间建立信息交换和资源共享的平台，在中间从事信息匹配和精准推荐，促进线上信任的建立和交易的欲望。专业P2P模式远非市场上泛滥的P2P贷款模式可比，其从本质上才是符合金融监管的规则，符合当前金融机构自身发展的需求，也更符合互联网精神与特质。  以互联网为代表的现代信息科技，特别是移动支付、云计算、社交网络和搜索引擎等，将对人类金融模式产生根本影响。20年后，可能形成一个既不同于商业银行间接融资、也不同于资本市场直接融资的第三种金融运行机制，可称之为“互联网直接融资市场”或“互联网金融模式”。

在互联网金融模式下，因为有搜索引擎、大数据、社交网络和云计算，市场信息不对称程度非常低，使得交易双方在资金期限匹配、风险分担方面的成本非常低，银行、券商和交易所等中介都不起作用；贷款、股票、债券等的发行和交易以及券款支付直接在网上进行，使得这个市场充分有效，接近一般均衡定理描述的无金融中介状态。在这种金融模式下，支付便捷，搜索引擎和社交网络可以降低信息处理成本，资金供需双方可以直接交易，可达到与资本市场直接融资和银行间接融资一样的资源配置效率，并在促进经济增长的同时，大幅减少交易成本。

P6-7

互联网金融作为时下热点话题，吸引了互联网领域、金融领域以及相关领域人士的热烈关注。本书旨在系统、全面地阐述互联网金融的本质、风险特征及国内外最新发展动态。

《互联网金融的神话与现实》分为两篇，共九章。第一篇为互联网金融神话篇，通过国内外主要的案例，逐一分析互联网金融六大模式，即第三方网络支付、P2P网贷、大数据金融、众筹、信息化金融机构、互联网金融门户等的发展现状、存在的不足及其未来发展趋势；第二篇为互联网金融现实篇，内容包括互联网金融风险分析及风险控制、互联网金融监管探索等，主要是借鉴国外的一些先进办法对我国现阶段互联网金融发展进行有效监管，以确保互联网金融在我国有效、健康地发展。

《互联网金融的神话与现实》可作为相关互联网金融从业者和对互联网金融感兴趣人士的参考用书，同时也可作为学习互联网金融的科普图书。

编著者

2016年4月

今年是互联网金融的整顿之年、监管之年。无论是互联网金融还是金融科技(Fintech)，其本质都是金融．互联网金融这个词汇不应该被不规范的行为玷污。

——全国人大财经委副主任委员、清华大学五道口金融学院理事长兼院长、央行原副行长 吴晓灵

近年来，互联网金融．陕速发展，成为金融市场中最重要的发展趋势。与此同时，传统金融行业存在的信用风险、流动性风险、法律合规风险，操作风险等问题，互联网金融行业仍然存在。

——全国政协委员、中国太平保险集团公司董事长 王滨

互联网金融存在不少风险，有三条红线一定不能碰：一是乱集资的红线；二是吸收公众存款的红线：三是诈骗的红线。

——中国人民银行调查统计司副司长 徐诺金